朋们好！这个问题有必要明确：货币基金，不是存款，没有约定，的固定利息，只是收益，而收益也是浮动的，没有复利！用咱老百姓话讲，可以称之为，”收益，自动连续投资所获新收益”！
表面上看和复利，驴打滚儿，有些相似！但是有本质的区别！先来看，基金，收益结算的方式！
大体有日结，月结…目前，开放式的货币基金主要是日结算收益！例如，1万元，1元1份额，当日总收益元！那么这分配的元收兰可以取出！但实践中，不可能每天去取出这么额的收益，因而，大选择将，收益，继续进行投资，这个过程是自动化完成的，那么1万元的份额，加上元的收益就成了万零1份，在第二天，分配收益的时候，就会收到，10001分的收益，如果不取那么第天………依次累计！综合分析，许朋，包括专业性的朋，都把它认为是复利，其实是再次投资的收益，而且这个收益不固定…！
说实在，这些年来大部分用户特别是对于金融了解不的来说，对于货币基金基本上已经近乎等同于银行存款了，但是要知货币基金可并不是存款，这个问题之前其实们已经反复论述过，不过由于当前货币基金的市场收益水平，让们又必须把货币基金的逻辑再拿出来和大讨论下。货币基金顾名思义，是种基金形式，其主要的投资标的并不是传统基金所投资的股或者高风险债券，而是主要投资低风险的产品比如说国债、银行间货币工具以及部分低风险企业债券等等，这些证券的特点就是相对比较稳定。特别是在市场流动性较为紧张的时候，货币基金所投资的这些标的就是明确的高收益产品，能够给投资者带来额的回报。
而们再回过头来看2013年余额宝正式推出的那年，正是由于整个市场的流动性相对紧张才成就了余额宝的高收益，那么们就从这个角度来说说，为啥货币基金它不香了？首先，余额宝的投资标的收益水平下滑。
近期，包括余额宝在内的货币基金收益下降明显，年初货币基金的市场平均年化收益率还可以维持在4%左右，现阶段已经普遍跌破4%，余额宝作为规模的只货币基金，其收益率更是下滑至3.3%左右，具体是什么原因所导致的呢？与宽松货币策有关从4月份开始，央行已经通过降准等动作，为市场带来不少的市场流动性，所以现阶段货币供应量相对充足，不只是货币基金，其他货币市场的资产收益率也出现了不同程度的下降，是种普遍现象。与货币基金新规有关今年年中，央行与证监会发布了货币基金新规，将货基当日赎回限额限在1万元。
大额资金的赎回需要在t+1或t+2到账。其实货币基金的正常操作，都是T+1或T+2到账，只是不少货币基金为了提高市场竞争力，通过机构垫资偿付客户，而新规限了银行之外的其他机构进行垫资，也就迫使货币基金需要留出更现金应对日常赎回，相当于银行的“存款准备金”，这样来，可以用于投资的资金量就变，收益也就跟着下降了。
货币基金的特点就是:1.风险，2.流动性好3.收益稳定货币基金基本不存在风险，但是换句话说，没有风险也是的风险，因为它的收益太低了，有时甚至低于债券。从理财投资的稳定性角度考虑，配置部分货币基金也无可厚非，因其流动性好，可随时赎回。在投资配置的时候建议，在牛市，股市市场好的时候，可以将货币基金转为开放式的基金；在股市行情不乐观的时候可以把开放式基金转为货币基金，规避风险。
总体而言，货币基金收益稳定，性好，但是收益相对低些，风险，伴随的就是收益低，这也是符合投资规律的。
货币市场基金近段时间以来，年化收益率持续恶化，包括余额宝等互联网宝宝类的七日年化收益率基本已经跌破2.5%，确实是惨不忍睹的番景象。那么，有没有类似货币基金般的理财产品呢？显而易见，目前市场上可以适合货币基金投资者的产品，还确实是有款，它就是营银行的智能存款业务。因为，智能存款产品支持随存随取，同样具有流动性高、性好和收益较为稳定的特点。
不仅不逊色于货币基金，甚至可以说之。其实，这也正是智能存款的优势。原本营银行推出此类智能存款产品，就是为了揽储需要，而刻意创新的结果。所谓的智能存款，说到底还是银行1年至5年期的定期存款，只不过可以提前支取，而且普遍收益率超过4.0%以上。具有活期的灵活性又有定期的高收益，支持随存随取成为智能存款的优势。
购买智能存款的投资者，可以通过东金融APP等第方支付平进行。
